Você só precisa exaurir a carta do herói se:
a) estiver ativando um dos poderes básicos da carta (ATK, THW, DEF ou REC). ATK não é a mesma coisa que uma ação de ataque, a abreviação significa especificamente usar a habilidade conforme imprensa na carta.
b) se o efeito que você estiver ativando tiver um custo "exausta o seu herói"
c) se o efeito de alguma carta disser para exaurir
A carta ter um rótulo (Attack) ou (Thwart) só significa que a ação é desse tipo, o que pode causar a ativação de outros efeitos. Por exemplo, Retaliação só é ativada depois de o alvo ser atacado. O que restringe se a habilidade só pode ser ativada na forma de Herói ou Alter-Ego é isso vir especificado antes da ação, não o rótulo.